随着首信易支付的成立，我国的第三方支付业务开始正式起步

1999年，随着首信易支付的成立，我国的第三方支付业务开始正式起步。这一阶段，我国第三方支付行业的监管相对混乱，行业的进入门槛也比较低；第三方支付公司在当时所起的作用仅仅相当于支付通道，商业模式单一，业务增值空间有限。加上该阶段电子商务在我国尚处于市场起步期，消费者对于第三方支付的整体接受程度依旧不高。因此，当时我国第三方支付行业整体的交易规模和增速均不突出，不同第三方支付公司之前的产品同质化问题较为严重，企业之间的竞争较为激烈。一些规模较小、商业模式不清晰的第三方支付公司的业务体量随之开始出现萎缩。

供需两端双向发力，第三方支付交易额快速增长。

供给端，线上交易领域，支付宝在2005年首次提出了“担保交易”的概念。这一概念的提出不仅提高了消费者对第三方支付平台的信任，也进一步拓展了第三方支付公司的业务想象空间。线下交易领域，拉卡拉从2007年开始大力进行线下便民支付点的建设和信用卡还款业务的推广，充分满足居民日常的支付需求；需求端，电商、在线航旅等行业的发展成熟也推动了消费者对于第三方支付的相关需求。在供需两端的双重作用下，2008-2010年，我国第三方支付行业的交易额连续3年增长率超过100%。

2.0时代：牌照正式发放，第三方支付行业进入合规发展阶段

随着行业的发展和成交额的快速攀升，依然处于监管空白期的第三方支付行业开始出现挪用资金、非法套现等一系列的行业问题，监管层也开始逐渐加强对于第三方支付行业的监管。2010年，央行出台《非金融机构支付服务管理办法》，确立了第三方支付相关的配套管理办法和细则；2011年，央行正式开始发放第三方支付牌照，拉卡拉等公司成为首批持牌展业的第三方支付公司，我国的第三方支付行业开始正式进入合规化发展阶段。

支付机构积极响应监管要求，相关企业开始移动支付试点。

为第一时间获得对应的支付资质，众多支付机构积极对监管的要求予以回应，努力满足监管的相关规定。

随着网络的逐渐进步和智能手机的问世，通信运营商、银联等机构纷纷开始进行移动支付的试点，国内的移动支付开始逐渐起步。2011年11月，支付宝正式推出了手机APP二维码支付业务，二维码支付正式在国内亮相。

3.0时代：硬件、场景快速成熟，二维码借自身优势成功上位

伴随着移动互联网的发展和智能手机等硬件的逐渐成熟，打车、外卖、理财、红包转账等手机端的交易场景开始接连出现，居民对于移动支付服务的相关需求开始迅速攀升。各家支付机构也开始加快移动支付相关技术的研发和市场推广。在这一过程中，二维码凭借着自身编码范围广、传播制作成本低、容错率高、识读方便等一系列优势成功上位，逐渐成为市场上最为主流的移动支付方式。

交易规模迅速攀升，支付机构全面拥抱移动互联网。

随着场景、硬件的日趋成熟和居民对移动支付认可度的快速提高，我国移动支付市场的交易规模也迎来了爆发式增长。根据易观分析数据显示，2015至2017年，我国移动支付市场交易规模的增速连续三年超过100%， 2017年的交易规模增速更是达到了208.7% ；交易规模的飞速增长也加速了相关企业的业务布局。拉卡拉、中国银联等支付机构先后推出了自己的智能移动支付产品，积极拥抱移动互联网。

4.0时代：技术、政策、相关企业协同推动产业互联网发展

随着时代的发展和社会的进步，我国的互联网也正逐渐由消费互联网向产业迈进：技术领域，人工智能、云计算、区块链等技术逐渐发展成熟并被落地应用；政策领域，监管层积极出台关于产业互联网、工业互联网等方面的相关支持性政策，大力扶持相关产业的发展；企业层面，拉卡拉、三一重工、海尔等不同类型的企业均开始进行产业互联网、工业互联网等领域的业务布局，准备以全新的姿态迎接新时代的到来。

1）支付在产业互联网时代将逐渐成为商业社会运行基础设施

随着产业互联网的来临，数据对于各个企业的生产、经营和创新都开始发挥越来越重要的作用。在这样的大背景下，支付数据覆盖用户广泛、真实有效、数量庞大的优势开始逐渐体现。支付数据和支付机构开始在商业社会的运行过程中发挥越来越大的价值。支付也逐渐演变成商业社会运行的基础设施。

02 支付机构拓展增值服务业务，转型综合型产业服务商

1. 第三方支付机构开启转型变革之路，积极寻求自身二次增长

高速发展过后，我国的第三方支付行业迎来了发展变革的十字路口：一方面，受到监管政策趋严、成交额基数增大等原因的影响，第三方支付机构传统支付收单业务的增速开始放缓，业务的天花板逐渐开始见顶；另一方面，随着我国数字经济的发展和产业互联网时代的到来，越来越多的企业开始产生一系列金融服务、营销、风控等方面的增值服务需求，企业服务市场的发展潜力开始逐渐凸显。在这样的背景下，越来越多的支付机构开始深挖自身已有数据资源的价值，积极利用人工智能、云计算、大数据等一系列前沿科技进行企业服务业务的拓展，开始进行由单一支付服务商向综合型产业服务商转型的尝试，积极寻求自身的二次增长。

2. B端企业服务与C端用户深度运营成为支付公司两种升级路径

根据易观分析的观察，目前阶段，我国第三方支付机构转型综合型产业服务商的路径主要有两条：一条是以侧重于B端企业或机构的深度服务，努力为合作的B端企业或机构创造更大的价值；另一种则更加偏向C端消费者的深度运营，通过持续拓展服务场景和业务边界来巩固C端消费者与自身产品之间的关系，并为C端用户提供更加丰富的产品服务。

3. 市场竞争、产品研发等问题将成为支付机构转型阻

尽管我国的很多第三方支付机构已经开始进行转型综合型产业服务商的努力与尝试，但是其在转型的过程当中也不可避免的会面临来自产品研发、营销推广、外部竞争、市场成熟度不高、数据安全等各种各样潜在的风险与挑战。

• 更加激烈的市场竞争：大量的软件公司和互联网企业同样也看到了产业互联网和企业服务市场未来巨大的发展潜力，纷纷开始进行对应业务的战略布局，这可能会使得未来企业服务市场的竞争变得更加激烈。